期货高手胡海：期货亏损的单子要止损，盈利的单子要拿住
期货高手,胡海
|东方铜牛网注：嘉宾回答仅代表其本人观点，不代表东方铜牛网的观点及推荐。金融投资风险丛生，愿东方铜牛网用户理性谨慎。
胡海
重庆人，现居上海，专职交易者，2001年进入期货市场，2009年开始做外盘，2013年投资股票。
曾多次参与蓝海密剑期货实盘大赛，获第四届年度先锋勋章奖、第五届远征军第一名、第六届晋级奖、第九届远征军第二名、第九届全国期货实盘大赛重量组优秀奖。
精彩观点：
（对新手的建议）应该多出去走走相关产业链的企业，了解商品供求关系、库存、 消费、产量，整天呆在电脑旁边没太多作用。
做交易就像钓鱼一样，一定要有耐心，不要盲目地去交易，要耐心的等待。
期货是杠杠交易，是以小博大的游戏。要学会独立思考，交易的时候心态、交易系统和即时止损都是最重要的。
亏的时候一定要跑得快，赚的时候一定要拿住，因为期货本来就是以小搏大的，如果赚的时候都拿不住，那就别做这个行业了。
开仓后首先把风险控制到自己能承受的范围内。如果开始赚钱了，行情往我的方向发展，就一直拿到我认为能看到的目标。如果开始赚点又回到了成本，就坚决平仓，保住本金等待下一次机会。
供求关系决定商品涨跌，再结合技术面，如果都是一个方向就入场。
一个品种判断方向最重要的就是供求关系，如果需求大于供给，那肯定就要涨。
我的性格不适合短线，所以我会扬长避短。每次开仓的出发点都是抱着大行情去的。
有时候错一次，之前的努力就全部白费。我进场前会想好这笔交易我能承受的亏损是多少，然后按计划执行。
长线简单一些，大道至简，短线需要天赋。
我觉得焦炭上涨是个短期逻辑，上面空间不大，后面可能会演变为宽幅震荡。苹果逢高减仓为主，水果代替品太多了。看好Pta，可能会持续到明年。后期看好镍。
选股主要是看企业吧，选龙头，垄断的企业。好企业拉长历史来看不需要择时，开市到现在一直都是牛市。
大盘看起来还在筑底过程中，短期要大涨能很难。看好消费股，能抵消通货膨胀，医药板块有潜力，人口老年化很明显。
东方铜牛网1、胡海先生您好，感谢您在百忙之中接受东方铜牛网的采访。您在上大学时就开始期货交易，当时您身边的同学和朋友对您做期货是怎么看的？
胡海：那时候做期货，大部分人不知道期货是什么，感觉像是不务正业，不过我家里人还是支持我的。
东方铜牛网2、如今越来越多的在校大学生步入期货市场，作为前辈的您，有什么建议提供给他们。
胡海：我的建议是应该多出去走走相关产业链的企业，了解商品供求关系、库存、 消费、产量，整天呆在电脑旁边没太多作用。
东方铜牛网3、为什么毕业后选择走专职交易这条路？据了解，您初入期市时，有过爆仓的经历，在交易低谷期，有过转行的念头吗？
胡海：当时我觉得钱太好赚了，自信爆棚，之后就出现了亏损、爆仓。在爆仓低谷期的时候，我认识了一位汪师，他一直耐心教导，让我少走了很多弯路，所以我才坚持下来。
东方铜牛网、您在汪师的身上学到了什么让您少走了很多弯路？
胡海：以前我刚刚入这个行业，做多做空都是凭自己想象，一点实际根据也没有，完全是靠运气去交易。那个时候，我根本不懂技术面和基本面，全凭自己的感觉随意交易，认识汪师以后，我才懂得什么叫技术面，什么叫基本面。
他给我最大的帮助就是让我学会做盘前计划，也就是说做一笔交易，要提前计划好，提前分析好，先从基本面出发，比如这个品种是供大于求还是供小于求，如果供大于求，它肯定就会出现下跌，如果供小于求，它肯就就会上涨。
有了这些逻辑以后，再结合技术面分析，去看图形，图形如果和基本面都是往一个方向走，那就做这个方向了。
我还学到了汪师身上的沉稳，做交易就像钓鱼一样，一定要有耐心，不要盲目地去交易，要耐心的等待。
当然上述回答都是从中长线的方向来考虑的，短线肯定就不是这样做的。
东方铜牛网4、2001年至今，您共做17年的期货，对期货交易的感悟想必颇深，请您谈谈。
胡海：期货是杠杠交易，是以小博大的游戏。要学会独立思考，交易的时候心态、交易系统和即时止损都是最重要的。
东方铜牛网5、在长达17年的交易生涯中，您曾爆过仓，也曾收益翻了几十倍，请您聊聊这两段大赚大亏的经历。
胡海：爆仓是很早之前做橡胶，方向做反了，抱着侥幸心理不止损。爆赚发生在2008年金融危机的时候，做空铜，国庆前进去，基本上天天跌停，2个月的时间跌了3万多点。
东方铜牛网6、在这两次的暴赚和暴亏中，您总结了什么经验？
胡海：暴亏的时候我刚入行，自信爆棚，什么都不懂，就觉得自己很厉害，然后凭想象这样做交易，下单后不止损，幻想价格还会回来，就一直不停的亏损，之后就爆仓了。
暴赚的时候，我已经认识了我的老师，那是我做期货的第8年，有自己的交易计划。当时就判断铜已经见顶了，然后有计划的去做空，又正好遇到金融危机爆发，之后我就一直拿着铜的空单。
总体来说，我总结出来的经验就是亏的时候一定要跑得快，赚的时候一定要拿住，因为期货本来就是以小搏大的，如果赚的时候都拿不住，那就不要做这个行业。
东方铜牛网7、您对期货市场的理解是“风险放第一，保住本金，以小博大”。那么，我们该如何在保住本金的同时，获取最大收益？如何才能做到以小博大，这里您能举个例子表示吗？
胡海：开仓后首先把风险控制到自己能承受的范围内。如果开始赚钱了，行情往我的方向发展，就一直拿到我认为能看到的目标。如果开始赚点又回到了成本，就坚决平仓，保住本金等待下一次机会。
东方铜牛网8、您表示想在市场中赚自己看得懂或是比较确定的行情的资金，请问，哪部分行情是您看得懂和比较确定的？
胡海：首先供求关系决定商品涨跌，再结合技术面，如果都是一个方向就入场。
我们做商品期货，一个品种判断方向最重要的就是供求关系，如果需求大于供给，那肯定就要涨。
现在国内大约有四五十个品种，我就把这四五十个品种筛选一下，哪些品种是供大于求，或者是求大于供，将供求关系有矛盾的品种筛选出来。然后再结合技术面图形，符合我条件的品种我才会去交易，供求平衡的品种就不在我的考虑之内。
为什么要结合技术面分析？因为技术面关乎入场时机，开仓的时候需要一个时机，看技术图形你就会得到一个点位。比如逢低买入，什么位置是低位，这个时候就需要技术分析。技术分析是需要长期实战经验中积累经验。
东方铜牛网9、您曾表示，要想长期持续的在市场上稳定盈利需要有符合自己正确的交易理念外，请您阐述一下您的交易理念。
胡海：对于我来说，因为我的性格不适合短线 ，所以我会扬长避短。每次开仓的出发点都是抱着大行情去的。
东方铜牛网10、对于风控措施，只有风险控制做到位，才能继续在市场里存活。在风险控制上，您又是如何做的？会采取哪些风控措施？
胡海：有时候错一次，之前的努力就全部白费，许多投资者犯的最大错误就是，不论市场环境怎样，他们都在不断地把全部筹码统统押上。一位出色的投资者必须形成一种风险管理的思路，而我进场前会想好这笔交易我能承受的亏损是多少，然后按计划执行。
东方铜牛网11、您在交易之前都会做好计划，一般您都会计划哪些内容？
胡海：对于交易计划，最开始是先研究这个品种的供求关系，如果它有矛盾了，供大于求或者求大于供，我才会交易它。比如这一波PTA，为什么我在6000多点的时候买入它，就是因为它的供给有缺口，供给有缺口，那肯定要涨了吧。我们再回头看一下技术分析，看周线，均线全是多头排列，在往上交叉的时候肯定是买入机会。
当然买入以后，还要把自己的止损做好，因为判断不可能百分之百的正确，万一你看错了，你要明白你的这一笔交易能承受多少亏损，最大能亏多少钱。然后在这个基础上，再去博取最大的收益，这就要以小博大了。但是你赚了钱以后，一定要拿到你看到的目标。
|
东方铜牛网12、您觉得以您目前的交易状况来看，可能会遇到的或者是已经遇到的瓶颈是什么？ 胡海：交易遇到的瓶颈还是心态，如果仓位较重我的心态还是有波动。这是我目前主要的瓶颈。 东方铜牛网13、在期货交易上，您主要做中长线交易，选择这个周期的原因是什么？有人说，长线是金，短线是银，您怎么看？ 胡海：确实是这样，长线简单一些，大道至简。短线需要天赋，当然也有适合短线交易的投资者，但是很少。 东方铜牛网13、您会如何设置仓位？一般来说，您的第一笔开仓仓位是多少？什么情况下会进行加减仓？总体不会超过多少成仓位？ 胡海：一般是一次性建仓，中间不动。仓位根据行情确定性在30%-80%。 东方铜牛网14、在品种选择上，您主要以有色金属和黑色为主，请问您选择品种的依据是什么？ 胡海：首先持仓量和成交量要足够吧，找哪些供求关系有矛盾的，再结合技术面看看。 东方铜牛网15、近期，黑色系期货出现了一波多头行情，尤其是焦炭这个品种，气势如虹，走出了完美的上攻行情，成为市场新焦点。你觉得焦炭这样的上涨行情会持续多久？对焦炭后市又是如何看的？ 胡海：我觉得焦炭上涨是个短期逻辑，上面空间不大，后面可能会演变为宽幅震荡。苹果逢高减仓，水果代替品太多了。看好Pta，可能会持续到明年。这几个商品都在我交易系统里，根据情况选一个来交易。 东方铜牛网16、相比黑色、化工和农产品的大波动行情，今年有色金属的表现显得有些默默无闻。在这样的情况下，您是否会减少有色金属的交易比重？您怎么看待有色金属期货的后市行情？是否会有一些品种成为市场焦点？ 胡海：市场焦点没在有色上，会关注，不会交易。后期看好镍。 东方铜牛网17、您当前采用基本面分析与技术面分析相结合的方式指导交易，那么如何才能将基本面和技术面有效结合在一起？您基本面主要看哪些信息？技术面又主要看哪些指标或图形？ 胡海：基本面看供求吧，技术图太多了选2个适合自己的，这个需要时间和经验的沉淀。 东方铜牛网18、您是主观交易者，一般来说主观交易容易被心态或其它外在因素所影响，您是如何克服这种影响的？ 胡海：影响心态主要是资金的波动，开仓前设置好自己能承受的亏损，盘中不要开交易软件，行情也别一直盯着。 东方铜牛网19、您也有做股票交易，从2013年到现在也有5年的时间，这5年您在股市的总体成绩如何？股票只能做多，当您看好并持有的股票出现长时间的下跌，您会割肉止损还是继续持有？ 胡海：2016年之前一直是亏的，之后买了茅台，伊利持有到现在。 东方铜牛网20、交易股票选股和择时很重要，您选股的依据是什么？又是如何择时的？ 胡海：选股主要是看企业吧，选龙头，垄断的企业。这些好企业拉长历史来看不需要择时，开市到现在一直都是牛市。 东方铜牛网21、自2月份以来，大盘一直呈震荡下跌行情，就您看来，这波下跌还会持续多久？对于后市，您是否看好？当前您比较看好哪些板块？ 胡海：大盘看起来还没跌够，至少今年后市不看好。看好消费股，能抵消通货膨胀，医药板块有潜力，人口老年化很明显。 东方铜牛网22、您2009年开始参与外盘交易，在外盘商品期货上，您主要是参与哪些品种的交易？相较于国内商品期货，您认为如今外盘商品市场有什么特点？ 胡海：主要是交易国内没有的美元指数，Ｓｐ指数。现在国内开了夜盘和外盘商品没多大区别。 东方铜牛网23、您曾多次参与“蓝海密剑”大赛，均获得了不错的成绩。请问参与大赛的初衷是什么？多次参与大赛，让您收获了什么？ 胡海：参加比赛主要是检验自己的交易系统和理念。收获了自信，这对交易员调整心态至关重要。
本文由东方铜牛网整理编辑，转载 期货高手胡海：期货亏损的单子要止损，盈利的单子要拿住 请注明文章地址。
投资有风险，入市须谨慎。东方铜牛网提醒交易者进行专业的交易知识学习很有必要。
|